家族辦公室架構(gòu)
家族辦公室是富豪用來(lái)規(guī)劃管理傳承財(cái)富的一種工具,家族辦公室可以是單一的,也可以是聯(lián)合的,一般根據(jù)家族企業(yè)的情況以及具體需求來(lái)選定家族辦公室的類型。那么設(shè)立單一家族辦公室架構(gòu)是否需要設(shè)立家族信托呢?
家族辦公室架構(gòu)
對(duì)于中國(guó)內(nèi)地富豪家族們來(lái)說(shuō),大多數(shù)會(huì)選擇香港家族辦公室和新加坡辦公室,這兩地家辦,一般都包括兩家公司,一家是基金公司,持有家族擁有的各種資產(chǎn),另一家是基金管理公司,該公司向基金公司提供基金管理服務(wù)。
根據(jù)資產(chǎn)持有人的不同需求,單一家族辦公室可以與三種基金架構(gòu)進(jìn)行規(guī)劃,家族辦公室與信托控股公司,家族辦公室與私人信托公司,家族辦公室與控股公司。
家族辦公室可以是普通的有限公司,也可以將有限公司放到家族信托的架構(gòu)里,從而實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)久的傳承和資產(chǎn)隔離保護(hù)功能。這兩種持股架構(gòu)有何區(qū)別呢?
搭建家辦是否要設(shè)立家族信托
在討論家族辦公室基金主體的持股架構(gòu)時(shí),富途信托董事馬蕓鈺表示在設(shè)立家族辦公室時(shí),個(gè)人可以作為基金主體的股東,也可以設(shè)置一個(gè)家族信托作為基金主體的股東。不過(guò)考慮到家辦基金主體下預(yù)計(jì)持有的資產(chǎn)量較大,在搭建家辦的同時(shí),基金實(shí)體的上層架構(gòu)設(shè)置為家族信托,可以享受到家族信托在家族繼承、財(cái)富規(guī)劃和資產(chǎn)保護(hù)和隱私保護(hù)等方面的優(yōu)勢(shì)。如果有以下需求,可以考慮在搭建家辦時(shí)設(shè)立一個(gè)家族信托:
1、為后代保存家族財(cái)富:信托能幫助成立人保留財(cái)產(chǎn)從而用于后代的利益,并減少家族財(cái)富的分散;
2、保護(hù)家人:成立人設(shè)立信托后,將資產(chǎn)所有權(quán)轉(zhuǎn)移給受托人,從而確保信托資產(chǎn)受到信托法保護(hù),能夠提供給有需要的家庭成員;
3、整合資產(chǎn):信托可以幫成立人將所有的資產(chǎn)都整合到一個(gè)實(shí)體中,受托人可以從專業(yè)人士的角度,幫助客戶管理整個(gè)架構(gòu);
4、避免遺囑認(rèn)證:信托設(shè)立后,信托資產(chǎn)的法定所有權(quán)屬于受托人,不再屬于成立人財(cái)產(chǎn),因而不需要進(jìn)行遺囑認(rèn)證程序,避免了冗長(zhǎng)的遺囑認(rèn)證和資產(chǎn)凍結(jié);
5、稅務(wù)方面的合理規(guī)劃:在某些情況,經(jīng)過(guò)專業(yè)的稅務(wù)師的細(xì)致規(guī)劃后,配合信托可合理優(yōu)化稅務(wù)負(fù)擔(dān);
6、資產(chǎn)保護(hù):信托設(shè)立后,資產(chǎn)歸信托所有,成立人及其配偶和子女可作為受益人享受信托收益分配,信托的這種安排可幫助保護(hù)信托資產(chǎn),如受益人離婚時(shí)或受益人的債權(quán)人申索等;
7、保密性:信托契約是一份由成立人和受托人之間訂立的私人文件而且信托文書(shū)通常無(wú)需登記;
8、靈活性:信托通常允許受托人在情勢(shì)變更的情況下對(duì)信托資產(chǎn)投資、管理和分配進(jìn)行靈活處理。
家辦個(gè)人持股和家族信托持股的區(qū)別
如果家辦的基金主體是個(gè)人直接持股,優(yōu)勢(shì)是整體的流程中少了信托的架構(gòu)搭建和相關(guān)步驟,稍微簡(jiǎn)單一點(diǎn),花費(fèi)的時(shí)間稍微少點(diǎn),價(jià)格也由于沒(méi)有家族信托相關(guān)費(fèi)用略低一些,但是享受不到以上家族信托架構(gòu)持股的優(yōu)勢(shì),且整個(gè)資產(chǎn)會(huì)比較透明,后續(xù)再規(guī)劃家族信托架構(gòu)時(shí),流程和手續(xù)上會(huì)更加復(fù)雜。
如果家辦的基金主體是家族信托持股,整個(gè)流程因?yàn)榧尤肓思易逍磐写罱ú襟E稍微長(zhǎng)一點(diǎn),家族信托也會(huì)有一定的成本,但是優(yōu)勢(shì)是家族信托均可以享受到上述的各種優(yōu)勢(shì),并且可以對(duì)個(gè)人及家族名下各種資產(chǎn)進(jìn)行系統(tǒng)化的整理和規(guī)劃,通過(guò)信托架構(gòu)對(duì)所有家族資產(chǎn)進(jìn)行專業(yè)管理。
單一家族辦公室設(shè)立的過(guò)程并不是單一的,也需要經(jīng)過(guò)復(fù)雜的過(guò)程,單一家族辦公室項(xiàng)目是高凈值人士實(shí)現(xiàn)財(cái)富管理和傳承的重要路徑,全流程涉及到很多環(huán)節(jié),包括銀行開(kāi)戶、信托架構(gòu)搭建及公司秘書(shū)服務(wù)、申請(qǐng)稅務(wù)優(yōu)惠和牌照豁免、投資等等,是一個(gè)系統(tǒng)性的工作,全流程需要4-5個(gè)專業(yè)可靠的合作伙伴一起協(xié)作完成。所以不管設(shè)立哪種類型,哪種架構(gòu)的辦公室都應(yīng)當(dāng)與專業(yè)的合作伙伴進(jìn)行溝通。